BlogHide Resteemsseraphim502 (79)in hive-124908 • 20 hours ago[투자의 단상/250505] 변화된 세상, 변화된 투자전략 (신한투자)#7오늘도 어제에 이어 리뷰를 이어가 보도록 하겠습니다 기술혁신과 산업혁명, 그리고 주식시장 50년 주기 산업혁명, 20년 주기 기술혁신, 15년 주기 주식시장 이야기는 다시 산업혁명 사이클로 넘어왔네요. 산업혁명은 50년 주기로 반복. 이는 정보통신 기술뿐 아니라 에너지, 모빌리티 혁신 모두가 융합된 형태로 진행. 첨단기술의 개발과…seraphim502 (79)in hive-124908 • 2 days ago[투자의 단상/250504] 변화된 세상, 변화된 투자전략 (신한투자)#6오늘도 어제에 이어 리뷰를 이어가 보도록 하겠습니다. 기술혁신의 Next stage 관세 전쟁 ⇨ 제조업 전쟁 1)경제적 해자, 2)생산성 개선 최적의 효율적 공급망을 통해 고성장-저물가저금리-신용팽창을 조성했던 세계 경제, 금융질서의 변화는 불가피 높아진 실효관세율, G2 분쟁으로 야기된 공급불안은 향후 인플레이션 잔존 압력을 높이는…seraphim502 (79)in hive-124908 • 3 days ago[투자의 단상/250503] 변화된 세상, 변화된 투자전략 (신한투자)#5오늘도 변화된 세상 리뷰를 이어가 보도록 하겠습니다. 장기적 시각에서의 고민 변화된 사이클의 이해 신자유주의에서 자국우선주의로의 변화된 패러다임에 따른 구조 변화상을 한눈에 알 수 있겠습니다. 지난 30년, 이보다 좋을 수 없었던 금융시장 달러 패권에서 견고화된 고성장 +저물가+저금리+신용확대 기조로 주식과 채권의 동반…seraphim502 (79)in hive-124908 • 4 days ago[투자의 단상/250502] ACE 미국배당퀄리티 ETFACE에서 이번달 중순 한국판 DGRW를 선보일 예정인 것 같습니다. '美 배당성장주 ETF' 국내서도 나온다…위즈덤트리 CIO 내달 방한 DGRW를 잠깐 살펴보면 '13.05월 상장되었으며 총 보수는 0.28%로 경쟁 ETF인 SCHD(0.06%) 대비 상당히 높은 편이지만 SCHD가 배당성장을 지속적으로 추구하는 것과 대비하여 성장주들을…seraphim502 (79)in hive-124908 • 5 days ago[투자의 단상/250501] 변화된 세상, 변화된 투자전략 (신한투자)#4오늘도 어제에 이어 리뷰를 이어가 보도록 하겠습니다. 트럼프 트레이드 대응전략 2025년 모든 경로의 변화 세계 경제 3% 이상 성장의 낙관적 시나리오의 변화 세계 경제 전망은 전반적으로 낮아지는 추세이고 한국응ㄴ 특히 1.4% 미만으로 성장할 것으로 보입니다. 그 중 일본이 그나마 기존 0.1->1.0%로 상향조정되고 있는…seraphim502 (79)in hive-124908 • 6 days ago[투자의 단상/250430] 변화된 세상, 변화된 투자전략 (신한투자)#3오늘도 어제에 이어 리뷰를 이어가 보도록 하겠습니다. [Big picture] 미국이 주도한 세계질서 변화 30년 주기의 세계경제 질서 변화 차트를 보면 '10~'15년도까지 미국 무역적자+중국 미국채보유 트렌드에서 그 후 미국 무역적자는 심화되나 중국 미국채보유량은 줄어들고 금보유량은 늘어나는 새로운 트렌드를 볼 수 있겠습니다.…seraphim502 (79)in hive-124908 • 7 days ago[투자의 단상/250429] 변화된 세상, 변화된 투자전략 (신한투자)#2오늘도 두번째 리뷰를 이어가 보도록 하겠습니다. [Big picture] 미국이 주도한 세계질서 변화 부채로 변화시킨 산업 구도 미국 대외 패권 지위 소실됐고 대내 갈등 심화. 부채로 쌓아올린 성장과 금융시스템 임계치 도달. 기술+군사 우위도 약화 미국 장기 순환 주기는 2020~2030년 사이를 두고 붕괴와 쇠락 그리고 재편 필요성이…seraphim502 (79)in hive-124908 • 8 days ago[투자의 단상/250428] 변화된 세상, 변화된 투자전략 (신한투자)#1변화된 세상, 변화된 투자전략 (신한투자) 글로벌 포트폴리오 전략에 대한 리뷰를 해보도록 하겠습니다. 신한투자의 "변화된 세상, 변화된 투자전략"의 부제가 달린 리포트입니다. 변화된 세계 질서의 이해 트럼프 위험의 본격화 1기 관세 정책과의 차이점 세가지 1)미국-관세부과 대상국 간 협상과 조율 과정 거치겠지만 영구적 관세 상향…seraphim502 (79)in hive-124908 • 9 days ago[투자의 단상/250427] 브라질 채권 Update긴축 우려는 완화, 재정건전성 우려는 지속 브라질 주요 이벤트와 환율, 금리 추이 브라질 채권의 주요 2가지 변수는 기준금리와 원-헤알 환율이 되겠습니다. 추세상으로 기준금리는 공격적 금리인상 후 소비 둔화의 영향으로 추가적 금리인상 경로는 제한적; 환율은 원화환율 절하(헤알화 절상) 이후 되돌림 현상으로 원화강세가 일정부분 진행(현재는…seraphim502 (79)in hive-124908 • 10 days ago[투자의 단상/250426] 저평가 우량주국장의 오랜 저평가로 밸류에이션 매력이 커진 국내 대형주들이 상당히 많은 것 같습니다. 포트폴리오가 커지는 Stock 25.04.22 저평가 우량주 밸류에이션(P/B, P/E)이 최근 5 년 내 하위 5% 수준에 있는 기업: 삼성전자, 삼성바이오로직스, 현대차, 등 일단 PBR 기준으로 1배 미만인 기업들이 넘쳐나고 있는…seraphim502 (79)in hive-124908 • 11 days ago[투자의 단상/250425] SOL 팔란티어미국채커버드콜혼합오늘은 두번째로 "SOL 팔란티어미국채커버드콜혼합" ETF를 살펴보겠습니다. 시가총액은 83억, 상장일은 4월 22일, 총 보수는 0.35%가 되겠습니다. ▶팔란티어(PLTR)에 대한 주간 상승분 참여 -팔란티어(PLTR)는 보안, 국방 분야에 AI를 접목한 독보적인 소프트웨어 기업으로 최근 기업 고객수가 빠르게 증가(‘22년 260개…seraphim502 (79)in hive-124908 • 12 days ago[투자의 단상/250424] SOL 팔란티어 커버드콜 OTM 채권혼합오늘도 새로 상장된 ETF 시리즈를 살펴보도록 하겠습니다. 최근 팔란티어 주가가 견조한 흐름을 보이고 있어 관련 파생 ETF들에 대한 관심이 높아지고 있는 것 같습니다. SOL 팔란티어커버드콜OTM채권혼합 (0040Y0) ㅇ기초지수: KEDI 팔란티어커버드콜OTM채권혼합지수 (NTR) 팔란티어 주식을 매수하고 팔란티어 103% OTM…seraphim502 (79)in hive-124908 • 13 days ago[투자의 단상/250423] Kodex 미국S&P500액티브Kodex 미국S&P500액티브 (삼성자산운용) 오늘 살펴볼 신규상장된 ETF는 "Kodex 미국S&P500액티브 "입니다. 장기 우상향해온 미국 대표지수, S&P500 워렌 버핏 “대부분의 투자자에게 있어 S&P500 지수만큼 좋은 투자처는 없다” 신뢰할 수 있는 97년*의 역사, 장기적으로 성장해온 대표지수 S&P500 (※…seraphim502 (79)in hive-124908 • 14 days ago[투자의 단상/250422] Kodex 미국AI소프트웨어TOP10Kodex 미국AI소프트웨어TOP10 (삼성자산운용) 오늘은 신규 출시되는 "Kodex 미국AI소프트웨어TOP10" ETF에 대해 살펴보도록 하겠습니다. 일상과 세상을 바꾸는 AI소프트웨어 딥시크가 촉발한 AI소프트웨어 시대, 저비용-고효율 AI소프트웨어 사용의 본격화 Chat-GPT, Copilot 등 AI소프트웨어 기업들의 외형…seraphim502 (79)in hive-124908 • 15 days ago[투자의 단상/250421] 관세 리스크 대응 #4오늘도 어제에 이어 관세 리스크 대응 리뷰를 해보도록 하겠습니다. 관세 정책으로 인한 미국의 소탐대실? 미국은 생산보다 소비를 많이 하는 대표적인 국가 하지만 미국은 지출이 더 높음에도 불구하고 글로벌 시장 안에서 오히려 높은 성장률을 보여왔음 이러한 형태가 가능할 수 있었던 요인은 기축통화인 달러에 있다. 소비>생산에 의해 무역수지가…seraphim502 (79)in hive-124908 • 16 days ago[투자의 단상/250420] 관세 리스크 대응 #3오늘도 어제에 이어 관세 리스크 대응 리뷰를 이어가보도록 하겠습니다. 관세 방어적 산업으로 착각하기 쉬운 산업 건강보험 및 의류/식료품 소매 산업의 경우 관세 청정 구역으로 잘못 생각될 수 있다. 메디케어 요율 관련 호재성 이벤트와 선매수 효과로 인해 관세 노이즈 속에서도 근래에 좋은 수익률을 보였기 때문 건강보험 산업의 경우 의약품에…seraphim502 (79)in hive-124908 • 17 days ago[투자의 단상/250419] 관세 리스크 대응 #2오늘도 어제에 이어 관세 리스크 대응 관련 리뷰를 해보겠습니다. 관세 여파에도 견고한 모습을 보일 산업 관세 불안감을 이겨낼 수 있는 핵심 동력은 “안정적 현금 흐름”이다. 관세 방향성을 예측하기 쉽지 않은 현재 상황에서 시장 참여자들은 관세 및 경기 흐름과 관계없이 꾸준히 현금을 창출할 수 있는 산업군을 선호하게 된다. 해당 조건에 부합하는…seraphim502 (79)in hive-124908 • 18 days ago[투자의 단상/250418] 관세 리스크 대응[미국은 지금] 관세 리스크 대응 매뉴얼 (키움증권) 오늘은 관세 리스크에 대응하기 위한 산업별 전략에 관한 리뷰를 해보도록 하겠습니다. 관세 리스크에 대응하기 위한 산업별 전략 관세 불안감을 이겨낼 수 있는 핵심 동력은 “안정적 현금 흐름”이다. 해당 조건에 부합하는 산업은 1)수도/천연가스 유틸리티, 2)통신타워 리츠…seraphim502 (79)in hive-124908 • 19 days ago[투자의 단상/250417] 휴머노이드 로봇 ETF[New K-ETF] 휴머노이드 로봇: 미국, 글로벌 액티브(하나투자) 금주 상장된 휴머노이드 로봇 3종에 대해 편입 종목들을 비교하여 다시한번 살펴보도록 하겠습니다. KODEX 미국 휴머노이드 로봇: 미국의 휴머노이드 및 관련 부품 제작사, 소프트웨어 개발 기업과 상기 개발사들에 투자를 진행하는 기업으로 포트폴리오를 구성하는…seraphim502 (79)in hive-124908 • 20 days ago[투자의 단상/250416] 내키지 않은 채권의 약세내키지 않은 채권의 약세(DS투자증권) 미국 채권의 약세장이 진행되고 있습니다만, 약세폭은 크지 않은 것 같습니다. 하지만 시장에서 느끼는 감각은 틀린 것 같습니다. 미국채 약세와 달러 약세가 동반된다는 것은 미국을 떠나는 투자자가 많아지고 있다고 해석할 수도 있다. 과격한 관세 정책은 미국의 회복력과 달러 패권에 대한 의구심을…
